Majitelé RAC vykreslují cestu k prodeji 5 miliard GBP nebo výpisu na akciovém trhu | Peníze novinky

Majitelé Služby RAC Roadside Recovery se připravují na odklad společnosti do obchodu, která by ji mohla ocenit až za 5 miliard GBP.

Sky News se dozvěděla, že CVC Capital Partners, Singaporean Sovereign Investment Fund GIC a Silver Lake Partners, diskutovali o plánech na spuštění aukce nebo akciového trhu seznamu společnosti.

RAC, který byl založen v roce 1897, je jednou z nejstarších společností na světě.

Nejnovější peníze: Další výhody z narušení M&S Cyber -útoku

Nyní má asi 14 milionů členů, což z něj činí téměř stejně velký jako AA, jeho největší soupeř.

Přesné ocenění podnikání bylo ve čtvrtek nejasné, ačkoli zasvěcenci uvedli, že rozsah mezi 4 miliardami GBP a 5 miliard GBP byla přiměřená.

AA je také podporována investory soukromého kapitálu, kteří začali zkoumat odchod.

Sky News na začátku tohoto roku odhalila, že Towerbrook Capital Partners, Warburg Pincus a Stonepeak jmenovali JP Morgan a Rothschild, aby provedli přezkum strategických možností AA.

Akcionáři RAC jsou v dřívější fázi jednání, přičemž investiční banky musí být ještě jmenovány.

Lidé blízcí situaci uvedli, že žádné rozhodnutí o transakci by nebylo učiněno až příští rok, ačkoli je možné, že poradci budou najati v příštích několika měsících.

RAC prodal Aviva, pojistitel, na výkup firmy Carlyle za 1 miliardu GBP v roce 2011, aby se zaměřil na své základní pojišťovací operace.

Carlyle pak přinesl GIC jako spoluinvestor o tři roky později v pohybu, který vykolejil plány na flotaci akciového trhu.

CVC – bývalý společný majitel AA – koupil Carlyle v roce 2015 prostřednictvím dohody zahrnující jeho dlouhodobý fond strategických příležitostí.

Silver Lake, technologicky zaměřená soukromá kapitálová firma, přišla na palubu v roce 2021.

RAC zaměstnává tisíce lidí a je jednou z nejznámějších spotřebitelských značek Británie.

Předsedá jí bývalý šéf Debenhams Rob Templeman a vede generální ředitel Dave Hobday.

Ziskovost společnosti vzrostla z zhruba 170 milionů GBP v okamžiku, kdy CVC investovala na více než 300 milionů GBP.

Bankéři se domnívají, že majitelé RAC se budou chovat, aby to tržní podmínky povolily, ale jsou otevřeni soukromému prodeji firmy.

AA také zaznamenala významné zlepšení ve svém výkonu, přičemž zaznamenala čtyři po sobě jdoucí roky růstu zákazníků, příjmů a příjmů.

Během posledních 25 let to také prošlo sled majitelů.

V roce 1999 byla AA koupena Centrica, majitelem British Gas, za 1,1 miliardy GBP.

Poté byla prodána o pět let později CVC a Permarovi, dvěma odkupovacím firmám, za 1,75 miliardy GBP, a po desetiletí seděl pod firemní deštník akromami vedle ságy.

AA uvedená na londýnské burze v roce 2014, ale její akcie vydržely mizerný běh, přičemž byla zaujata soukromá téměř o sedm let později o něco více než 15% své hodnoty na flotaci.

Žádná ze stran, které kontaktoval Sky News, by se vyjádřila.